12 Perlen des US-Aktienmarkts zu Weihnachten

24. Dez.

Im Gedenken an den kürzlich verstorbenen Börsenexperten Charlie Munger, möchte ich heute – passend zur besinnlichen Weihnachtszeit – ein besonderes Präsent teilen: eine Auswahl an US-Aktienempfehlungen, die für das kommende Jahr vielversprechend wirken könnten. Diese Zusammenstellung basiert auf der Einschätzung sachkundiger Klienten, die in diesen speziellen Unternehmen Chancen sehen, trotz der beachtlichen Marktentwicklung im vergangenen Jahr. Es geht um solide Investitionsmöglichkeiten, um sogenannte "Blue-Chip"-Aktien mit potenziell stetigem Wachstum. Hierbei handelt es sich nicht um spekulative Geheimtipps, sondern um werthaltige Papiere, die auch nach der Börsenrallye im Jahr 2023 noch realistisch bewertet sind und somit Raum für Verbesserungen bieten.

Diese Aktienauswahl spiegelt eine Mischung aus Beständigkeit und Innovationspotential wider. Berücksichtigt werden z.B. Unternehmen aus dem Einzelhandel wie Walmart, die gemäß Prognosen profitieren könnten, sollte sich eine Deflation im Jahr 2024 einstellen. Unternehmen aus dem Gesundheitssektor wie Johnson & Johnson und Merck zeigen kontinuierliches Wachstum und stabile Dividendenausschüttungen. Im Technologiebereich zeichnet sich Oracle durch eine zunehmende Präsenz im Cloud-Segment aus. Finanzinstitute wie die Bank of America könnten nach Zinsanpassungen der Fed einen positiven Trend erleben. Auch bei Traditionsunternehmen wie Walt Disney besteht unter neuer Führung das Potential für Wandel und Wachstum. Der Bahngüterverkehr, repräsentiert durch Union Pacific, beweist durch seine Unersetzlichkeit und langfristig angelegte Stabilität seine Attraktivität als Investition.

Key Takeaways

Die vorgestellten US-Aktienempfehlungen sind von Experten ausgewählt und zeichnen sich durch Stabilität und gerechte Bewertung aus.
Unternehmen aus unterschiedlichen Branchen, wie Einzelhandel und Gesundheitswesen, zeigen Potenzial für anhaltendes Wachstum.
Trotz unterschiedlicher Herausforderungen haben Top-Firmen wie Oracle, Bank of America und Walt Disney Chancen auf positive Entwicklungen.

Gedenken an Charlie Munger

Walmart als solide Investition

12. Walmart – Das Unternehmen hat eine Prognose von Goldman Sachs für 2024, die aufgrund möglicher Deflation in den USA einen positiven Einfluss auf Walmart sehen könnte. Sie suchen eine Verbesserung der Wachstumsraten, insbesondere im Bereich der Verbrauchsgüter.

Gesundheitsgigant mit Stabilität

11. Johnson & Johnson – Dieser Gesundheitsriese hat ein langsames, aber beständiges Wachstum und zahlt regelmäßige Dividenden aus. Über sechs Jahrzehnte hat das Unternehmen seine Dividende kontinuierlich erhöht.

Pharmaunternehmen mit Dividendenwachstum

10. Merck – Merck hat nicht nur seine Dividende in den letzten Jahren kontinuierlich gesteigert, sondern im November auch um beachtliche 5,5% erhöht. Ein Analystenbericht bewertet die Aktie trotz makroökonomischer Einflüsse als fundamental solide.

Oracle’s Weg in die Cloud

9. Oracle – Trotz Schwankungen ist die Aktie von Oracle aufgrund der Erschließung des Cloud-Geschäftes attraktiv. Das Umsatzwachstum scheint durch die Umstellung von Lizenzprodukten auf Cloud-Abonnements zu beschleunigen.

Bankensektor mit Potenzial

8. Bank of America – Als reife und stabil wachsende Firma könnte Bank of America von der Zinssenkung der Fed im Jahr 2024 profitieren. Analysten prognostizieren eine Stärkung der Bank durch erhöhte Aktienwerte und Preis-Buch-Verhältnisse.

Walt Disney im Wandel

7. Walt Disney – Trotz Konkurrenzkampf und zurückgehenden Kabelabonnenten in den USA, wird eine Wende durch Bob Iger’s Führung erwartet. Die strategische Ausrichtung auf Streaming könnte Wachstum und Profitabilität steigern.

Eisenbahngigant mit Perspektive

6. Union Pacific – Angesehen als eine der besten langsam-wachsenden Aktien; im Oktober wurde die Aktie von Deutsche Bank hochgestuft. Züge sind ein zentrales Transportmittel in den USA, was oft unterschätzt wird. Diese Infrastruktur wird als unersetzbar und zukunftsorientiert angesehen.

Pharmauntermehmen mit Zukunftsperspektiven

5. Eli Lilly – Mit einem stabilen Geschäft und dem Blickfang eines Gewichtsverlust-Medikaments erregt Eli Lilly Aufmerksamkeit. Ken Langone sagte kürzlich, dass er aufgrund der Pipeline an Zukunftsprodukten optimistisch sei.

KI als Werttreiber

4. JPMorgan Chase – Sie legen Wert auf die Entwicklung von Künstlicher Intelligenz und erwarten von ihrer Investition in diesen Bereich einen Mehrwert in Milliardenhöhe. Mit einem Team, das speziell für KI und maschinelles Lernen aufgestellt ist, ist JPMorgan Chase vorbereitet, Produktivität und Profitabilität zu steigern.

Empfehlungen für Anlagen in US-Wertpapieren

12. Walmart: Analysten von Goldman Sachs prognostizieren, dass eine mögliche Deflation in den USA im Jahr 2024 den Einzelhandelsriesen Walmart begünstigen könnte. Sie erwarten eine Verbesserung des Wachstums in Verbrauchersektoren.

11. Johnson & Johnson: Dieser Gesundheitskonzern hat durch kontinuierliches Wachstum seine Dividenden regelmäßig erhöht – ein solides Investment mit stabilen Erträgen.

10. Merck: Mit einer beachtlichen Dividendensteigerung von 5,5% im November zeichnet sich Merck durch konstante Gewinne aus, trotz Marktunsicherheiten die das Unternehmen betreffen.

9. Oracle: Trotz der gemischten Signale hinsichtlich des Wachstums in Oracles Cloud-Segment, führte das Unternehmen eine aggressive Strategie ein, um in diesen Bereich vorzustoßen, was zu einem Beschleunigung des Umsatzwachstums führen könnte.

8. Bank of America: Nachdem die Fed eine Zinssenkung für 2024 signalisiert hat, erfolgte eine Hochstufung der Aktie durch Analyst Dick Bove, unter der Annahme einer Stärkung der Finanzinstitute.

7. Walt Disney: Trotz zunehmendem Wettbewerb plant Disney unter der Führung von Bob Iger einen Kurswechsel, um sich sowohl im Wachstumssegment als auch im Profitbereich durchzusetzen.

6. Union Pacific: Eine Empfehlung von Deutsche Bank für den Kauf der Aktie im Oktober und die Festsetzung eines Kursziels von 235 Dollar reflektieren Union Pacifics Bedeutung im Gütertransportsektor in den USA.

5. Eli Lilly: Aufgrund seines stabilen Geschäfts und eines Erfolgs mit einem Medikament zur Gewichtsreduzierung zieht Eli Lilly Aufmerksamkeit auf sich und Ken Langone äußerte sich sehr zuversichtlich über das Potenzial des Unternehmens.

4. JPMorgan Chase: Die Investitionen in KI und Datenwissenschaft könnte laut Mairs & Power Growth Fund eine Steigerung des Geschäftswertes um mehr als 1,5 Milliarden Dollar im Jahr 2023 für das Unternehmen bedeuten.

3. Berkshire Hathaway: - Information nicht bereitgestellt -

2. Alphabet: - Information nicht bereitgestellt -

1. Apple: - Information nicht bereitgestellt -

Es wird empfohlen, diese Unternehmen und ihre Entwicklung im Auge zu behalten, um Investmentmöglichkeiten zu identifizieren, die ein solides Wachstum versprechen.

12. Platz: Walmart

Als robustes Unternehmen im Einzelhandelsbereich hält Walmart trotz der Marktrallye im Jahr 2023 den zwölften Platz in unserer Auswahl an bedeutenden Aktien. Analisten von Goldman Sachs prognostizieren in ihrem Einzelhandelsausblick für 2024, dass eine potenzielle Deflation in den Vereinigten Staaten Unternehmen wie Walmart zugutekommen könnte. Diese könnten insbesondere im Segment der Verbrauchsgüter des täglichen Bedarfs von verbessertem Wachstum profitieren.

Erwartung von Goldman Sachs: Verbesserung im Wachstum, insbesondere bei Verbrauchsgütern
Prognose: Deflation könnte Walmart im Jahr 2024 unterstützen
Analystenbewertung: Trotz Marktrallye im Jahr 2023 als fair bewertet angesehen

Die Informationen deuten darauf hin, dass Walmart in der Einzelhandelslandschaft gut positioniert ist, um von den prognostizierten wirtschaftlichen Entwicklungen zu profitieren.

11. Platz: Johnson & Johnson

Johnson & Johnson gilt als Gigant im Gesundheitssektor, der in den letzten Jahren ein langsames, jedoch kontinuierliches Wachstum verzeichnete. Aktionäre dieses Unternehmens profitieren regelmäßig von Dividendenausschüttungen. Tatsächlich hat Johnson & Johnson seine Dividende in den vergangenen sechzig Jahren stetig erhöht, was es zu einer attraktiven Aktie mit stabilen Wachstumsaussichten macht.

10. Platz: Merck

Merck sichert sich den zehnten Rang auf unserer Empfehlungsliste der Top-Aktien mit langsamen Wachstumspotential. In jüngerer Vergangenheit hat dieses Unternehmen seine Dividende stetig gesteigert, zuletzt im November mit einer beachtlichen Erhöhung von 5,5%. Das Carillon Eagle Mid Cap Growth Fund äußerte sich zu Merck in seinem Investorenbrief für das dritte Quartal 2023 wie folgt: Trotz einer unterdurchschnittlichen Performance im dritten Quartal, die hauptsächlich auf makroökonomische Einflüsse zurückzuführen sei, zeige das Unternehmen sowohl klinisch als auch grundlegend weiterhin gute Leistungen. Allerdings sei die gesamte biopharmazeutische Branche schwächer, da die Investoren ihr Augenmerk auf andere zyklische Sektoren legen würden.

9. Platz: Oracle

Im Jahr 2023 verzeichnete Oracle, ein großes Unternehmen der Technologiebranche, einen Kursanstieg von rund 19 Prozent bis zum 15. Dezember. Die Volatilität des Aktienkurses war in letzter Zeit jedoch spürbar, was auf ein verlangsamtes Wachstum im Cloud-Segment des Unternehmens hindeutet. Analysten von Edward Jones haben im November die Bewertung des Unternehmens angehoben, da sie ein Umsatzwachstum erkannten. Obwohl Oracle hinter größeren Wettbewerbern zurückbleibt, engagiert es sich zunehmend im Bereich Cloud-Services und bietet damit den Kunden eine weitere Option. Mit dem Übergang von Produktlizenzen zu Abonnement-basierten Cloud-Diensten strebt das Unternehmen nach beschleunigtem Umsatzwachstum.

Anstieg des Aktienkurses: Rund 19% im Jahr 2023
Bewertungsanpassung: Edward Jones Upgrade im November
Strategiewechsel: Übergang zu Abonnement-basierten Cloud-Diensten
Zukunftsaussichten: Potenzielles beschleunigtes Umsatzwachstum

8. Platz: Bank von Amerika

Die Bank von Amerika ist eine etablierte, ausgereifte und beständig wachsende Gesellschaft, die sich auf unserer Liste der empfehlenswerten, träge wachsenden Aktien befindet. Nachdem die FED anzeigte, im Jahr 2024 mit den Zinssenkungen zu beginnen, bewertete Analyst Dick Bove von Odeon Capital die Bank von Amerika sowie mehrere andere Bankaktien neu. Er prognostiziert für diese Banken, aufgrund eines voraussichtlichen Rückgangs der Zinssätze, eine Stärkung. Bove hob hervor, dass er seine Bewertung aufgrund erwarteter höherer Aktienwerte und steigender Kurs-Buchwert-Verhältnisse anpasste. Abwarten bleibt, welche Entwicklungen die Zukunft für dieses Finanzhaus bereithält.

## 7. Rang: Walt Disney

Bei Walt Disney laufen die Geschäfte momentan nicht rund aufgrund der stetig ansteigenden Konkurrenz. Insbesondere mit Blick auf Walt Disneys umfangreiche traditionelle TV- und Senderechte ergibt sich, gerade in den USA mit sinkenden Kabelabonnentenzahlen, eine deutliche Herausforderung. Analysten sind jedoch der Meinung, dass unter Bob Igers Führung ein Umschwung bei Disney möglich ist. Im Jahr 2023 nahm das Unternehmen eine wichtige strategische Wende vor: es konzentrierte sich auf das Streaming-Geschäft. Bob Iger plant, diesen Bereich sowohl als Wachstumssegment als auch als profitablen Unternehmenszweig zu etablieren. Die Übernahme von Hulu und die kürzliche Preiserhöhung zeigen auf, welche Strategie das Unternehmen für die Zukunft des Streamings verfolgt.

* **Strategische Wende:** Fokus auf Streaming
* **Führungsveränderung:** Bob Iger plant Neuausrichtung
* **Finanzielle Entwicklung:** Sucht nach Wachstum und Profitabilität
* **Marktdynamik:** Konfrontiert mit intensivem Wettbewerb und rückläufigen Kabelabonnenten
* **Zukünftige Pläne:** Stärkung der Streaming-Dienste

6. Platz: Union Pacific

Union Pacific rückt als empfehlenswerter Aktienkandidat für stabiles Wachstum in den Fokus. Im Oktober erfuhr die Aktie des Eisenbahnunternehmens eine Aufwertung von "Halten" auf "Kaufen" durch die Deutsche Bank. Als Treiber für das Geschäft nannte die Bank gesteigerte Transportvolumen auf den Schienen. Ebenso setzte die Bank das Kursziel der Aktien von Union Pacific Corp. auf 235 US-Dollar fest.

Die Nutzung der Eisenbahn zur Warenbeförderung in den Vereinigten Staaten ist weit verbreitet und intensiv; ein Blick auf das Verkehrsnetz offenbart ein gut entwickeltes System, hauptsächlich im Dienste des Frachttransports. Im Gegensatz zur gängigen Annahme erfolgt die überwiegende Mehrheit des Warentransports in den USA nicht über Autobahnen durch LKW, sondern wird per Bahn abgewickelt.

Die Bedeutung der Bahnen für die amerikanische Wirtschaft wird durch den Kommentar von Cooper Investors in deren Investorenbrief für das dritte Quartal 2023 unterstrichen. Die Analyse des Eisenbahnsektors wurde mit einer Geschichtsstunde des späten 19. Jahrhunderts verglichen. Damals verbanden die Bahnen die Ost- mit der Westküste und trugen entscheidend zum Wirtschaftswachstum bei. Trotz technologischer Umbrüche bleiben die nordamerikanischen Güterbahnen relevant und sind ein tragender Teil des neuen industriellen Zeitalters. Sie gelten als unersetzliche Vermögenswerte in Nordamerika und bewegen unter anderem Getreide, Beton, Stahl, Holz, Energie und Container über große Entfernungen. Die Infrastruktur wird als so essenziell betrachtet, dass sie heute nicht mehr nachgebaut werden könnte und für die meisten Anwendungen kaum Alternativen bestehen. Der Slogan von Union Pacific, "Building America", wird als treffende Darstellung gesehen.

## 5. Platz: Eli Lilly

Eli Lilly hat in diesem Jahr aufgrund seines stabilen Geschäftes und eines Medikaments zur Gewichtsreduktion für Aufsehen gesorgt. Der amerikanische Milliardär und Investor Ken Langone äußerte sich sehr zuversichtlich über Eli Lilly und prognostizierte, dass es das erste Pharmaunternehmen mit einem Marktwert von einer Billion Dollar werden könnte. In einem Gespräch mit CNBC lobte Langone die vielversprechende Produktpipeline des Unternehmens.

- **Stabile Geschäftsentwicklung:** Das Unternehmen hat seine Präsenz durch die kürzlich abgeschlossene Übernahme von Versanis Bio und Sigilon Therapeutics verstärkt.
- **Erweiterung der Produktpipeline:** Besonders im Bereich Diabetes und Medikamente gegen Übergewicht verspricht die Pipeline von Eli Lilly viel Potenzial.
- **Aktienentwicklung:** Nach Bekanntgabe von Umsatz und Ergebnis je Aktie, die die Erwartungen übertroffen haben, sowie positiven Studienergebnissen eines Konkurrenten stiegen die Aktienkurse.
- **Zukunftsaussichten:** Experten bewerten Eli Lilly als einen bedeutenden Akteur im Pharmasektor mit Raum für weiteres Wachstum.

Das Carillon ClariVest Capital Appreciation Fund äußerte sich in einem Brief an die Investoren im dritten Quartal 2023 ebenfalls positiv über die Entwicklungen bei Eli Lilly und die zukunftsorientierten Schritte des Unternehmens.

4. Platz: JPMorgan Chase

JPMorgan Chase nimmt den vierten Platz auf unserer Liste der besten langsam wachsenden Aktien ein, die derzeit zum Kauf angeboten werden. Mairs & Power Growth Fund äußerte sich in seinem Anlegerbrief zu JPMorgan Chase. Es wird prognostiziert, dass Künstliche Intelligenz (KI) in naher Zukunft den größten Einfluss auf große Unternehmen haben wird, die KI nutzen können, um die Produktivität ihrer Belegschaft zu steigern und die finanzielle Performance des Unternehmens insgesamt zu verbessern. JPMorgan Chase beschäftigt zum Beispiel mehr als 900 Datenwissenschaftler, 200 KI-Forscher sowie 600 Experten für maschinelles Lernen und baut sein eigenes KI-Datenzentrum auf. Erwartet wird, dass die Bemühungen im Bereich KI im Jahr 2023 einen Geschäftswert von über 1,5 Milliarden US-Dollar generieren werden.

## 3. Rang: Berkshire Hathaway

Berkshire Hathaway hat sich in der Finanzwelt einen Namen gemacht durch strategisches Investieren und die Schaffung eines enorm diversifizierten Portfolios unter Leitung des erfahrenen Warren Buffett und seines langjährigen Partners Charlie Munger. Trotz Mungers kürzlichen Ablebens, bleibt das Unternehmen eine Anlaufstelle für stabile Wertsteigerung und hat dabei auch zuletzt eine angemessene Bewertung aufgewiesen, selbst inmitten eines lebhaften Aktienmarktes im Jahr 2023.

**Starke Fundamente und Wachstumspotenzial:**  
- **Anlagekategorie:** Blue-Chip-Aktien mit stetigem Wachstum
- **Marktbewertung:** Fair bewertet nach Meinung von Experten, mit Raum für Wertzuwachs
- **Strategie:** Langfristige, fundamentbasierte Anlagestrategie

**Finanzielle Stabilität und Attraktivität:**  
- Regelmäßige Dividenden: Ein stabiles Einkommen für Aktionäre durch regelmäßige Auszahlungen
- Unbeeindruckt von kurzfristigen Marktfluktuationen: Bewährte Widerstandsfähigkeit in verschiedensten Marktbedingungen

Investoren, die auf der Suche nach einer bewährten und stabilen Geldanlage sind, könnten Berkshire Hathaway als einen ausgezeichneten Kandidaten für ihr Portfolio betrachten. Nach dem Hinweis auf marktgerechte Bewertungen trotz eines Börsenbooms im Vorjahr, könnten Aktionäre auch weiterhin von Berkshires Fähigkeit profitieren, durchdachte Investitionsentscheidungen zu treffen.